Rechtsstand: Das Altersvorsorgereformgesetz wurde am 29. Mai 2026 als BGBl. 2026 I Nr. 156 verkündet; die hier verwendeten Regeln gelten ab 1. Januar 2027. Erst ab 120 € Eigenbeitrag im Jahr entstehen Zulagen. Die Grundzulage beträgt 50 % der ersten 360 € und 25 % der weiteren Beiträge bis 1.800 €, insgesamt höchstens 540 € jährlich. Je tatsächlich kindergeldberechtigtem Kind kommen bis zu 300 € hinzu. Der Berufseinsteigerbonus von 200 € wird nur einmal gewährt. Pro Vertrag sind höchstens 6.840 € im Jahr möglich.

Förderberechtigung: Das Modell setzt eine unmittelbare Zulageberechtigung nach § 79 Satz 1 EStG voraus. Mittelbar berechtigte Ehegattinnen und Ehegatten haben eine abweichende Grundzulage und keinen eigenen Sonderausgabenabzug; Personen ohne Zulageberechtigung erhalten keine Zulagen. Diese Fälle müssen individuell geprüft werden.

Zeitpunkte und Kinder: Das Modell startet am 1. Januar 2027. Eigene Beiträge fließen am Jahresende; Zulagen und eine auf Wunsch wiederangelegte Steuererstattung werden konservativ im Folgejahr gutgeschrieben. Die Erstattung zählt dann als Eigenbeitrag und kann die Förderung des Folgejahres erhöhen. Kinder zählen bis einschließlich des eingegebenen letzten Kindergeldjahres. Ausbildung, Behinderung, Zuordnung zwischen Eltern und die tatsächliche Festsetzung kann ein Rechner nicht beurteilen.

Steuererstattung: Die Günstigerprüfung wird nur angenähert: (Eigenbeitrag bis 1.800 € + Grund- und Kinderzulage) × Grenzsteuersatz, abzüglich der Zulagen. Der einmalige Berufseinsteigerbonus bleibt dabei außer Ansatz. Das Finanzamt berechnet die tatsächliche Einkommensteuer anhand Ihres zu versteuernden Einkommens; die Schätzung kann deshalb abweichen. Im Modell steuert diese Schätzung auch die Zuordnung zum später voll steuerpflichtigen Fördertopf. Maßgeblich bleibt die tatsächliche steuerliche Bescheinigung.

Auszahlung und Steuer: Der Rentenbeginn ist auf den gesetzlichen Regelfall 65 bis 70 begrenzt, der Auszahlplan läuft mindestens bis 85. Bis zu 30 % können zu Beginn entnommen werden. Gefördertes Kapital wird vollständig nachgelagert besteuert. Beim ungeförderten Teil wird im befristeten Auszahlplan nur der Gewinnanteil angesetzt; nach mindestens zwölf Jahren und Auszahlung ab 62 grundsätzlich zur Hälfte (§ 22 Nr. 5 in Verbindung mit § 20 Abs. 1 Nr. 6 EStG). Externe Verlustverrechnung, Kirchensteuer und sonstiges Einkommen sind nicht abgebildet.

Modellrate und ETF-Depot: Die Modellrate basiert auf einer konstanten, vorschüssigen Jahresannuität und wird durch zwölf geteilt. Ein Anbieter muss seinen gesetzlichen Auszahlplan spätestens alle drei Jahre neu bestimmen und dabei mindestens 80 % des verbleibenden Kapitals auf die Restmonate verteilen; reale Zahlungen können daher schwanken. Das private ETF-Depot nutzt dieselben Eigenbeiträge und Jahresend-Zeitpunkte, 30 % Teilfreistellung, die gewählte Annahme zur Vorabpauschale in Anspar- und Auszahlphase, einen internen Verlustvortrag und FIFO-Verkäufe. Bereits angesetzte Vorabpauschalen mindern den späteren Veräußerungsgewinn nach § 19 InvStG. Abweichende Rundungen und Modellannahmen können zu anderen Netto-Werten führen. Der Pauschbetrag gilt in der Ansparphase konservativ als anderweitig verbraucht und in der Auszahlphase in eingegebener Höhe als verfügbar. Die Rendite-Szenarien und Monte-Carlo-Simulation sind Modellrechnungen, keine Prognosen. Die hervorgehobene Netto-Modellrate zeigt das reguläre zweite Auszahlungsjahr; FIFO, Steuerbasis und Vorabpauschale können spätere Nettozahlungen verändern.